在股市這樣一個(gè)博傻的市場里，主力確實(shí)在左右市場的方向，但是在市場進(jìn)入到了某個(gè)階段以后，主力往往會把自己的意圖掩藏的很深，這個(gè)階段就是出貨的階段，因?yàn)橹髁σ鈭D一旦被市場上的看透了，散戶所爆發(fā)的出清數(shù)量會暴力打壓股價(jià)，使主力出清沒有了接盤，主力出清就會非常困難，所以在主力出清的階段，主力的做法往往是非常隱蔽的。
而洗盤時(shí)，主力的表現(xiàn)往往和出貨是不同的，這個(gè)階段，主力非常愿意把上漲的意愿傳遞給市場上的參與者，這樣做的目的就是為了鎖定市場因?yàn)楣蓛r(jià)不斷上漲而造成的浮動籌碼，掃清上漲的障礙，為了便與化少量的成本拉升股價(jià)。在這個(gè)階段，比如成交量的變化、換手率的高低、關(guān)鍵技術(shù)上的支撐位有效性、上漲趨勢構(gòu)建的形態(tài)的穩(wěn)定性，都會表現(xiàn)出主力明確的上漲意圖。
在這些股價(jià)走勢的細(xì)枝末節(jié)中，有些是交易的表象，屬于主力刻意為之的，所以在判斷主力的意圖時(shí)，一定要繼續(xù)甄別，知道什么是真，什么是假？像K線形態(tài)，趨勢的構(gòu)架，支撐位置，這些都是假，里面存在很多不為人知的變化，而成交量和換手率，所代表的的市場的真正的動向，所以，K線形態(tài)，趨勢構(gòu)建，支撐位置是假，成交量和換手率是真。在猜測主力意圖時(shí)，一定要把成交量和換手率放在依據(jù)的首位上，而不是簡單地依據(jù)技術(shù)形態(tài)去作交易的實(shí)踐。
下面，我將從主力拉升股價(jià)的幾種方式里，解析一些主力洗盤和出貨的特征，以及一些辨別的方法，幫助大家在交易中獲得盈利。
股價(jià)上漲階段，主力洗盤所要表現(xiàn)的重要的特征。
其實(shí)主力的意圖是非常明確的，洗盤就是為了拉升股價(jià)，拉升股價(jià)就是為了出貨。主力洗盤，成交量就會出現(xiàn)驟減，換手率急促下降，而股價(jià)上漲的趨勢不會被破壞，關(guān)鍵的技術(shù)支撐位也不會被突破。但是到了出清的階段，要依據(jù)支撐位置，和趨勢的構(gòu)架去判斷就會出現(xiàn)嚴(yán)重的滯后，不能和主力意圖達(dá)到同步共振的效益，這個(gè)時(shí)候，只有天量的成交量和歷史最高的換手率，這兩個(gè)主要的特征了。
一，成交量和換手率出現(xiàn)階段性放大，但隨著股價(jià)的下跌就會出現(xiàn)驟減，就是主力洗盤的一個(gè)重要特征。
在洗盤時(shí)，除了一些階段上漲造成的獲利盤回吐以外，其他的籌碼都會被主力通過不同的方式鎖定在一定的高位了，這些高位籌碼的鎖定，在一定數(shù)量上減少了浮籌，所以在洗盤階段會出現(xiàn)驟降的成交量和換手率。這應(yīng)該是主力洗盤的一個(gè)最重要的特征了。如圖所示：
股價(jià)進(jìn)入到了一個(gè)高點(diǎn)的位置以后，成交量換手率都出現(xiàn)了極值，想要繼續(xù)維持這樣的高點(diǎn)，保證股價(jià)的繼續(xù)上漲，顯然存在較大的壓力，那么，主力為了股價(jià)繼續(xù)地上漲，就必須一個(gè)洗盤的過程。此時(shí)成交量和換手率表現(xiàn)的特征就是驟降了一半，從最高18%的換手率降至9.5%，最低達(dá)到了1.19%。這就是一個(gè)主浪洗盤時(shí)，為達(dá)到洗脫浮籌，鎖定籌碼，在成交量和換手率的一個(gè)的最重要的特征。
在后期經(jīng)過拉升以后，股價(jià)觸及了81.10元的高位以后，主浪可能在這個(gè)階段可能會實(shí)現(xiàn)出貨的可能性，但是我們反觀這個(gè)階段的成交量和換手率卻出奇地居于較低的水平，也就是說從成交量和換手率的要求，主力在這個(gè)高點(diǎn)位置并沒有實(shí)現(xiàn)出貨，股價(jià)之所以出現(xiàn)了下降，因?yàn)槌龣?quán)造成的。當(dāng)然，這時(shí)就要注意再次拉升以后，成交量和換手率出現(xiàn)極值的可能，主力就會借助填權(quán)走勢這個(gè)時(shí)機(jī)出貨了。
二，洗盤時(shí)，股價(jià)不會形成關(guān)鍵技術(shù)支撐位置的有效突破。
在有了成交量和換手率的基本保證以后，一些關(guān)鍵技術(shù)支撐位有效性才得以形成。當(dāng)然，主力為了達(dá)到洗盤的效果的徹底，會故意制造虛破的假象，這就是散戶真假難辨了，但是在成交量和換手率驟降的基礎(chǔ)，可以直接認(rèn)為它就是一種虛破。
均線支撐是最有效的支撐，特別是對于60日線的攻擊后，快速回至60日線的上方，這就是一種考證虛破的方法。如圖所示：
在上圖的示例中，我們看到了股價(jià)在縮量的情況下，不斷突破了5日、10日、20日、30日均線以后，并且對60日均線發(fā)起了突破的假象，此時(shí)，換手率出現(xiàn)了極度低迷的現(xiàn)象，逼近歷史最低水平線1.19%，以此為據(jù)，就可以認(rèn)為這是以此假突破的現(xiàn)象。而這種假突破關(guān)鍵技術(shù)支撐位置的現(xiàn)象，在主力洗盤時(shí)，也是股價(jià)所要表現(xiàn)的一個(gè)極為重要的特征。
當(dāng)然這些不僅僅發(fā)生在階段性洗盤或者較大規(guī)模的洗盤的過程里，還會發(fā)生在這個(gè)股價(jià)上漲的所有的階段中，我們都會看到股價(jià)對于均線技術(shù)支撐位置的高度依賴。其實(shí)在這些關(guān)鍵技術(shù)支撐位置的背后，仍然存在成交量和換手率的本質(zhì)性作用，因此，在任何階段，成交量和換手率都是根，所有的技術(shù)形態(tài)的演繹，都是站在這個(gè)根上發(fā)生上漲的。
三，趨勢構(gòu)建的維護(hù)，是洗盤的另外一個(gè)特征。
股價(jià)上漲，基本上會維持在一個(gè)趨勢線之上的運(yùn)行，就是為了保證趨勢延續(xù)拓展，因此突破趨勢線，就會產(chǎn)生了對于趨勢構(gòu)建的動搖，導(dǎo)致大量的籌碼回吐的現(xiàn)象，而正是因?yàn)橼厔輼?gòu)建的穩(wěn)固性，主力利用虛假的突破了趨勢線的做法，已達(dá)到抄底洗脫浮籌的目的。因此，在洗盤的過程里，維持趨勢的要素的構(gòu)成，就是主力洗盤的另外一個(gè)主要的特征。
但是，當(dāng)主力到了出貨的階段時(shí)期，主力會利用已經(jīng)制造成行的繼續(xù)上漲的假象來出貨，而不是像我們散戶對于趨勢線的依賴，因此趨勢的洗盤是分階段的。在趨勢發(fā)生，和發(fā)展的階段，洗盤的過程是以趨勢線為依據(jù)的，不會有效突破趨勢線，就是一個(gè)洗盤的過程，但是到了趨勢結(jié)束的階段，再把突破趨勢線作為一個(gè)重要的特征，去為交易服務(wù)，會存在嚴(yán)重的滯后。所以，對于趨勢中，主浪洗盤，對于趨勢線的這個(gè)重要特征的把握，需要分清楚趨勢處于的階段，才能取得較好的效果。如圖所示：
上圖所示中，股價(jià)突破了短線趨勢線以后，并且股價(jià)于前期低位相比，確實(shí)出現(xiàn)較大幅度地上漲，而實(shí)質(zhì)上即使出現(xiàn)了這樣的上漲，股價(jià)仍然處于趨勢發(fā)展的階段。我們再通過成交量和換手率的狀況，看到了成交量急劇低迷和換手率維持低位水平的現(xiàn)象，這樣的成交量和換手率，主力根本無法實(shí)現(xiàn)出清的目的。所以即是在這個(gè)階段，突破了一些關(guān)鍵技術(shù)支撐，并且突破短期上漲趨勢線，都是一個(gè)較大幅度洗盤的過程。
而且，當(dāng)前上漲是一個(gè)擴(kuò)張的上漲趨勢，它的趨勢線的位置相對較低，形成支撐也會相對較低，雖然維持趨勢，仍然是主力的意圖，但是在較大的空間里，主力可以執(zhí)行的策略相對豐富，主力就會利用多種多樣的方式，進(jìn)行一次較大規(guī)模的洗盤的過程，重點(diǎn)調(diào)高散戶的持倉成本，鎖定高位籌碼，不會對后期的上漲形成壓力。
這也是我們在主力拉升階段，維持了一個(gè)較低成交量和換手率，就能達(dá)到目的了。
四，如何分清楚階段性出貨和洗盤的不同。
因?yàn)橥话l(fā)性利空消息的出現(xiàn)，或者基本面狀況走壞的時(shí)候，主力也會出現(xiàn)被動出貨的現(xiàn)象，這種出清，往往也會伴隨極致放大的成交量，和驟然上漲至歷史最高水平的換手率，而在股價(jià)下跌的同時(shí)，成交量萎縮，換手率急促下降，這一特征的表現(xiàn)，和上漲洗盤是相同的，這就是我們難于辨別出貨和洗盤了。這個(gè)時(shí)候，想要判別出貨和洗盤，就依據(jù)趨勢了。如圖所示：
這是主力抄底以后，基本面出現(xiàn)繼續(xù)惡化，主力急于出清籌碼的走勢形態(tài)。這個(gè)過程里，主要的一個(gè)特征是換手率出現(xiàn)了極值水平，達(dá)到了21%。隨著股價(jià)的繼續(xù)下跌，成交量和換手率大幅降低，這和上漲的階段洗盤發(fā)生的特征基本相同，這是我們?nèi)菀谆煜幢P和出貨。而辨別這個(gè)現(xiàn)象背后主力的意圖，就要依據(jù)趨勢了。當(dāng)前股價(jià)處于下降趨勢中，主力買入，就是歪了觀察基本面的變化，預(yù)期可能會出現(xiàn)利好的消息，但是，在實(shí)際上，這樣的利好去外油出現(xiàn)，而是繼續(xù)惡化的基本面，主力不會逆勢而為，也就會在短線拉升以后，快速出清。主力出清一定會伴隨成交量成倍地放大，和換手率達(dá)到歷史峰值。
綜上所述：
主力洗盤時(shí)，成交量萎縮，和換手率驟降至最低水平線，這是洗盤所有特征中的根，其他任何一個(gè)調(diào)整的產(chǎn)生都是基于其特征得以形成，譬入關(guān)鍵技術(shù)支撐位置的有效性，和趨勢的形態(tài)特征的維持。在交易實(shí)踐里，成交量和換手率是真，趨勢和支撐都是表象，屬于假，只有把交易的本質(zhì)和交易的表現(xiàn)構(gòu)成相輔相成的機(jī)制，才能辨別出主力的洗盤和出貨來。