房貸是負(fù)債，也是資產(chǎn)，我們經(jīng)常分析一家公司的資產(chǎn)情況，資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益（凈資產(chǎn)），換句話說：負(fù)債=資產(chǎn)-所有者權(quán)益（凈資產(chǎn)），這個(gè)公式放在個(gè)人身上也是一樣的成立的。
張三擁有一套200萬的房子，首付60萬，房貸140萬，那么他的資產(chǎn)就是200萬，負(fù)債140萬，凈資產(chǎn)就是60萬。
如果三年后房子總價(jià)漲到500萬，那么張三的總資產(chǎn)就是500萬，負(fù)債140萬（在這里暫時(shí)忽略3年的償還本金），那么凈資產(chǎn)就是360萬，張三凈資產(chǎn)增加的300萬就是來自于房子升值的300萬。
房貸是負(fù)債是事實(shí)，不過很多人忽略了房子還是能產(chǎn)生現(xiàn)金流的資產(chǎn)。在沒有商品房之前，絕大部分人都是生活在農(nóng)村，都是自己建設(shè)的房子（1998年生活在農(nóng)村的人口比例為70%），在這個(gè)房子里面是不愿繳納房租的，也不會(huì)向銀行🏦進(jìn)行貸款，所以可能也是因?yàn)檫@個(gè)關(guān)系，有不少人覺得現(xiàn)在賣房子要貸款就是“負(fù)債”，是欠銀行的錢，覺得“不舒服”，或者是被銀行“坑”了。
在我的印象中，即便是在農(nóng)村建設(shè)房子，大多數(shù)家庭也是要向親朋好友借錢才能住上自己的房子，貸款的對(duì)象變成了自己的親朋好友，有了商品房之后貸款對(duì)象變成了銀行機(jī)構(gòu)。
居住本來就是需要花錢的，農(nóng)村的房子如果是自己的宅基地（非購買的），那么土地是免費(fèi)的，那么就只有建設(shè)費(fèi)用，一次性投入，然后后面不用繳納房租。
而來到城市以后，土地都是需要支付成本的，而又加之，各項(xiàng)建設(shè)成本，房?jī)r(jià)自然要高得多，全款購房的可能性要低得多。自己建房的可能性要小得多，沒有自己的房子就需要租房子，就需要支付租金。
所以房子是能夠產(chǎn)生現(xiàn)金流的。現(xiàn)金流來自于他的租金。