你們以為我說的是港股？當(dāng)然不是，今天中信證券A股跌停，中信證券H股依然要跌5%，相比之下跌少了而已，還是要跌的。而且如果后市大盤繼續(xù)回調(diào)，中信A暴跌，中信H也會跌。但等到折價(jià)從40%跌回20%以下，我再把H換回A，AH輪動賺個(gè)差價(jià)，美滋滋。

我今天要說的其實(shí)是“期權(quán)”。我之前就跟你們說過，上一輪慢牛市我教會了你們做右側(cè)趨勢交易，上一輪大熊市我教會了你們做左側(cè)網(wǎng)格交易，目前這一輪還不知道是不是牛市，我會教你們做期權(quán)交易。

別的廢話不說了，先回顧一下這輪實(shí)戰(zhàn)情況。這一輪行情里，我一共買了三種期權(quán)，分別是：

①50ETF認(rèn)購期權(quán)，2.7行權(quán)價(jià)，三月到期

②50ETF認(rèn)購期權(quán)，2.8行權(quán)價(jià)，三月到期

③50ETF認(rèn)購期權(quán)，2.9行權(quán)價(jià)，三月到期

第一次和第二次都在一天內(nèi)完成，詳細(xì)看《上午加倉，下午賺150%，牛市杠桿的魅力》

第三次則是《3000點(diǎn)決戰(zhàn)前夕，下周一怎么搞？》

我在上周一買的是3月到期，50ETF行權(quán)價(jià)為2.7的認(rèn)購期權(quán)，期權(quán)價(jià)格當(dāng)時(shí)是0.068/張。由于我買入期權(quán)后行情很快出現(xiàn)了強(qiáng)突破。下午我就在價(jià)格0.168/張賣出，盈利147%左右。

賣出后，我把部分盈利和本金收回，在價(jià)格0.1112/張買入了3月到期，50ETF行權(quán)價(jià)為2.8的認(rèn)購期權(quán)。由于2.8認(rèn)購期權(quán)價(jià)格比較貴，所以我買的數(shù)量比最初要少一些。這樣我的最大的虧損額繼續(xù)鎖定，盈利和本金也已經(jīng)收回。

挪倉后就沒這么幸運(yùn)了，50ETF開始回調(diào)，回調(diào)了整整一周時(shí)間。期權(quán)有時(shí)間價(jià)值損耗，所以雖然今天50ETF價(jià)格回到了周一我挪換期權(quán)時(shí)候的價(jià)格，但2.8認(rèn)購期權(quán)價(jià)格只有0.0952，當(dāng)時(shí)浮虧14.3%。當(dāng)然，這浮虧是指我付出的期權(quán)金，并不是實(shí)際的資產(chǎn)。

本周一上證50指數(shù)再度強(qiáng)突破，我在接近最高點(diǎn)的時(shí)候，把手上的2.8認(rèn)購期權(quán)以0.1511/張賣出，盈利36%左右。

賣出后，我又把盈利收回，在價(jià)格0.1018/張買入了3月到期，50ETF行權(quán)價(jià)為2.9的認(rèn)購期權(quán)。由于現(xiàn)在50ETF已經(jīng)從2.86跌到2.68，所以我現(xiàn)在手上的2.9認(rèn)購期權(quán)價(jià)格只有0.0328，浮虧約68%。

接下來會有五種情況：

①50ETF橫盤震蕩，在4月之前都無法沖上2.9，我的期權(quán)金全部歸0

②50ETF破位下跌，不管跌到哪，反正沖不上2.9，我的期權(quán)金全部歸0

③50ETF在行權(quán)最后一天漲到2.9，但只足夠行權(quán)，我的期權(quán)金依然要虧損，歸0

④50ETF在行權(quán)最后一天前漲到3.0剛剛好，能夠行權(quán)，而且我0.1元的期權(quán)金回本，不賺不虧

⑤50ETF在行權(quán)最后一天前沖上3.0以上，漲多少我就賺多少

除了第①③④，其他兩種情況我都喜聞樂見。特別是第②種，跌得越多，我就越嗨皮。

假如50ETF跌回2.5，那么在上周一趨勢模型突破，在2.65直接買入50ETF的朋友們，要浮虧5.66%。而我的虧損早已經(jīng)限定了，就是全部期權(quán)金，而且前面也說，本金和盈利在第一次買期權(quán)已經(jīng)賺回，就算把本金虧了，我還有盈利。