指數(shù)基金的特點(diǎn)有哪些？

指數(shù)基金是指以特定指數(shù)為目標(biāo)指數(shù)，以該指數(shù)的成份股為投資對(duì)象，通過購(gòu)買該指數(shù)的全部或部分成份股來構(gòu)建投資組合，跟蹤目標(biāo)指數(shù)表現(xiàn)的基金產(chǎn)品。那么指數(shù)基金的特點(diǎn)有哪些呢？下面理財(cái)小編就來解答一下大家的疑問。

指數(shù)基金的特點(diǎn)有哪些

指數(shù)基金的特點(diǎn)緊要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面:

(1)費(fèi)用低廉

由于采用被動(dòng)投入,基金經(jīng)營(yíng)管理費(fèi)一般較低,美國(guó)市場(chǎng)的指數(shù)基金平均經(jīng)營(yíng)管理費(fèi)率約為0.18%—0.30%;同時(shí)由于指數(shù)基金采取持有策略,不經(jīng)常換股,交易傭金等費(fèi)用遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于積極經(jīng)營(yíng)管理型基金,這個(gè)差異有時(shí)達(dá)到了1%—3%,雖然從絕對(duì)額上看這是一個(gè)很小的數(shù)字,但是由于復(fù)利效應(yīng)的存在,在一個(gè)較長(zhǎng)的時(shí)期里累積的結(jié)果將對(duì)基金收益產(chǎn)生巨大影響。

(2)分散和防范危機(jī)

一方面,由于指數(shù)基金廣泛地分散投入,任何單個(gè)股票的波動(dòng)都不會(huì)對(duì)指數(shù)基金的整體表現(xiàn)構(gòu)成影響,從而分散危機(jī)。另一方面,由于指數(shù)基金所盯住的指數(shù)一般都具備較長(zhǎng)的歷史可以追蹤,因此,在一定程度上指數(shù)基金的危機(jī)是可以預(yù)測(cè)的。此外,由于采取被動(dòng)跟蹤指數(shù)成分股的投入策略,也能有效降低非系統(tǒng)危機(jī)和基金經(jīng)營(yíng)管理人的道德危機(jī)。

(3)延遲納稅

由于指數(shù)基金采取了一種購(gòu)買并持有的策略,所持有股票的換手率很低,只有當(dāng)一個(gè)股票從指數(shù)中剔除的時(shí)候,或者投入者要求贖回投入的時(shí)候,指數(shù)基金才會(huì)出售持有的股票,實(shí)現(xiàn)部分資本利得,這樣,每年所交納的資本利得稅很少,再加上復(fù)利效應(yīng),延遲納稅會(huì)給投入者帶來很多好處,尤其在累積多年以后,這種效應(yīng)就會(huì)愈加突出。

(4)監(jiān)控較少

由于運(yùn)作指數(shù)基金不用實(shí)行主動(dòng)的投入決策,所以基金經(jīng)營(yíng)管理人基本上不需要對(duì)基金的表現(xiàn)實(shí)行監(jiān)控。指數(shù)基金經(jīng)營(yíng)管理人的緊要任務(wù)是監(jiān)控對(duì)應(yīng)指數(shù)的變化,以保證指數(shù)基金的組合構(gòu)成與之相適應(yīng),以實(shí)現(xiàn)"賺了指數(shù)就賺錢"的目的。

貨幣基金和短債基金收益特征

首先從貨幣基金和短債基金的收益特征來看，兩者都屬于低風(fēng)險(xiǎn)投資品種，貨幣基金主要投資于貨幣市場(chǎng)，短債基金主要投資一年內(nèi)到期的債券，其基礎(chǔ)資產(chǎn)都安全性和流動(dòng)性都非常好。從兩者的收益率來看，貨幣基金的收益率目前在2——3.4%左右，短債基金在今年股市行情下行的情況下可以取得約5——6%的收益率，注意，這是今年的表現(xiàn)?；鸲ㄍ妒且龑?dǎo)投資人進(jìn)行長(zhǎng)期投資、平均投資成本的一種簡(jiǎn)單易行的投資方式。

貨幣基金和短債基金有什么區(qū)別

一、兩者的實(shí)質(zhì)不同：

1、貨幣基金的實(shí)質(zhì)：貨幣基金是聚集社會(huì)閑散資金，由基金管理人運(yùn)作，基金托管人保管資金的一種開放式基金，專門投向風(fēng)險(xiǎn)小的貨幣市場(chǎng)工具。

2、短債基金的實(shí)質(zhì)：短債基金因投資的債券期限短而得名。投資范圍僅限于債券、央行票據(jù)等固定收益品種以及銀行存款，不投資股票和可轉(zhuǎn)換債券;短債基金主要投資于銀行間的債券市場(chǎng)。

二、兩者的特點(diǎn)不同：

1、貨幣基金的特點(diǎn)：具有高安全性、高流動(dòng)性、穩(wěn)定收益性，具有“準(zhǔn)儲(chǔ)蓄”的特征。

2、短債基金的特點(diǎn)：是一種收益高于貨幣市場(chǎng)基金，凈值穩(wěn)定增長(zhǎng)，流動(dòng)性可以媲美貨幣市場(chǎng)基金的基金產(chǎn)品。

三、兩者的贖回機(jī)制不同：

1、貨幣基金的贖回機(jī)制：零傭金，贖回款T+2到帳。

2、短債基金的贖回機(jī)制：一般期限在一年以內(nèi)，平均期限120天贖回款到帳。