房貸新政 橫空出世! 炒房 即將終結!

近日有消息指出，中國人民銀行征信中心已試運行新版個人征信報告。新版征信中，有一條關于房貸的新變化很耐人尋味。

舊版征信：夫妻雙方共同還款，男方主貸，女方征信不體現負債。

新版征信：作為共同借款人，雙方征信均體現負債。

產生影響：今后夫妻雙方所購房屋，離婚后，非主貸人再次買房屬于有房有貸，首付80%，離婚后無法低首付購房。

除此之外，貸款逾期、信用卡套現等行為也同樣影響房貸。

很明顯，新版征信，在控制多套房的擁躉者。

全民樓市投資熱

《2018年第一季度城鎮家庭資產指數報告顯示》城鎮家庭新購住房正在發生結構性改變。

2008年，商品住宅銷售中首次購房家庭占比69.7%，擁有3套以上住房家庭僅占3.2%。

這一數據在十年后的2018年有了翻天覆地的變化。

2018年，首套房家庭占比30.8%，二套房家庭占比43.8%，三套以上已經達到25.4%(與十年前相比翻了8倍)。

觀察近十年城鎮家庭購房意識，同樣有明顯變化。

2008年，剛需新購住房占比在69.7%，投資性購房占比約為19.6%。

這一數據，到十年后的2018年幾乎掉了個。

2018年第三季度，購房投資性需求占了58.2%，而剛需購房僅占16.1%。以投資為目的的購房需求與剛需購房目的占比越拉越大。

首先，近十年，中國經濟高速增長，居民生活水平不斷提升，可支配收入增加;加上物價上漲，通貨膨脹，資產保值需求強烈。

其次，房價連年上漲，相比于其他投資渠道，房產投資具有高收益低風險性，被人們青睞。

再次，房價的上漲，導致購房人群兩極化，經濟充裕家庭有能力配置多套房產，而經濟相對緊張的家庭要么暫停買房需求，要么將購房需求向價格可承受區域轉移(這部分需求也可以看做變相的異地投資)。

炒房 即將終結

對房子投資屬性的過度追逐，讓住房資源不均加劇。

一是，房產越來越集中在少數人手中，投資需求不斷擴大化，使住房居住屬性被逐漸淡化，市場真正剛需被擠壓。

二是，住房投資屬性的不斷加碼，在一定程度上影響了房價上漲，掩蓋了真實的市場狀況，部分區域市場甚至出現虛假繁榮。

房產投資屬性的不斷膨脹，對市場而言具有一定的危險性。

泡沫加劇，庫存從顯性轉為隱性，剛需驟降并且無力承接高位市場，從而導致不平衡。

所以，對于 房住不炒 這個概念，雖然今年兩會的政府工作報告中并沒有指出，但在未來一段時間一定會是國家級政策的指導方針。

而文章開頭提到的關于 夫妻 共擔貸款的新征信政策，只是整個政策里的很小一環。

從最近各種各樣的消息里，我們其實可以大致能分析出打擊 炒房 的進程。

技術：

在技術層面，自從互聯網崛起以后，國家一直在做一件事，叫全國聯網。而這件事，預計近兩年就可以完成。

全國聯網的結果是個人信息的極度透明化。社保、戶口、信貸記錄等等，想調取基本上是分分鐘的事情。

當然，名下資產(房產)也在這之列。定義首套房可能將不再局限于地域。

調控：

今年的調控指導方針，叫 一城一策 。這個詞的背后，其實涵蓋了 房住不炒 。

我們從目前有動作的城市看，除了一些 扛不住 的城市步子邁的相對稍微大點。

大部分不愁發展的城市基本上遵循了兩條主線：率先保證首套剛需，對多套房嚴控。

金融：

加 杠桿 ——普通人 囤房 常用手段。

從銀行批款審核標準來看，房貸批款要求越來越高。而國家對于房屋抵押貸款，違規貸款等等各種貸款途徑的監管在加強。

而對銀行放款房貸來看，多套房有可能根本不給房貸(現在許多城市已經對3套及以上購房停貸)。

稅收：

房地產稅 的話題紛紛揚揚已經持續了幾年。而今年香港的空置稅已經臨門一腳，大陸房地產稅立法也在加速進程。

預測，房地產稅收未來或許將實現分類收取，剛需首套極有可能少收或不收;多套房稅收比例應該不小。

在多重作用之下，少則三五年，房產對普通人的投資價值將逐漸降低吸引力，房價將走向平穩，回歸市場。